TOPIC 1

 

在期货市场上，无论哪种交易风格，前提都是“你得会交易”吧。没有实际的交易，一切预测、推算、分析什么的都是毫无意义的。因此，无论何类交易类型，执行交易都是基本功。而短线正是训练交易基本功的最佳方式，就算最终不采用短线风格，这种能力也是很有益的。对一个短线手而言，判断行情方向和幅度的正确与否不是最重要的，最重要的是“即时处理单子的能力”。短线还是一种“离市场现实最近的方式”，几乎完完全全是一种在市场中的即时操作能力（也许连智力都不是），它不需要其他任何能力的辅助和补充。

 

真正的交易能力只有一种：根据市场现实本身进行交易——这也就是短线交易的真正定义。

 

TOPIC 2

 

在交易之前，我们着重会分析历史价格和未来价格的关系，其目的是通过形成的分析事实来评价判断将要发生的事情，但从实战的角度来讲，这仅仅是万里长征走完里第一步。相对真金白银的实战投资，其着眼点更应该是研究价格的技术性分布特征，以确立能够操作的部分行情。

 

一套设计良好的交易系统，必须对一个完整交易周期的每个决策点，比如进场点、出场点、再次的进出场点以及资金的使用比例的各个相关环节作出相应明确的规定，并且这种规定是客观和唯一的，不允许有任何的不同见解；该系统还必须符合使用者的心理特征、投资对象的统计特征以及投资资金的风险特征。

 

1、交易系统之所以能控制风险，关键在于其风险的有关参数。

2、交易系统能帮助我们树立正确的投资理念。

3、交易系统能够帮助我们正确地分析市场。

 

1、明确潜在风险与可能利润的的比率。

2、当利润与风险比率处于理想状态时，就涉及到资金投入的问题。

3、止损指令的设置。

 

TOPIC 3

 

在期货市场上有这么一句话：“如果你爱一个人就让他去做期货，如果你恨一个人也让他去做期货。”这就是期货的魅力，它能让你行走在天堂，也能将你打入地狱，甚至再也无法回到“人间”。

 

期货投资的精彩之处在于-----他不仅使你赢得很精彩，同样可以使你败得很精彩。总之，一旦你进入期货 ，一旦你以期货为伍，就注定这一生不平淡。期货投资的确奇妙，的确残酷。从本质上说它不过是一种生意而已，但却决非一般的生意！任何投资都有风险，但风险的降临都不会象期货那样来得如此之快，一个房地产项目投资周期可能要3年才知道结果，但期货投资也许只要3天就会让谜底揭晓，极端的时候只需要几分钟你已经死去。

 

TOPIC 4

 

夜盘！爽死机构，搞死散户！

 

自2013年7月5日上期所的黄金、白银上线夜盘交易以来，夜盘交易市场成为三大期货交易所新的努力方向。在2013年仅有6个期货品种开启夜盘交易，而今年已经上市了17个品种，期货夜盘品种的数量合计达到23个，占目前国内45个商品期货品种的半壁江山。

 

对于夜盘品种的增加，支持方：

 

李栋（白石资产国际衍生品投资部）：我们认为夜盘的开通对专业机构是有利的，虽然增加了交易员的工作负荷，但平缓了市场波动，让交易员有更多的时间来应对价格变动。

 

王渝晟（《期货日报》 程序化交易冠军）：对我肯定是正面影响的，夜盘交易会有助于提高程序化交易的竞争力。

 

王永民（职业操盘手）：对程序化交易者无疑是非常好的，特别对于交易周期偏短的，不但降低风险，还增多了交易机会。

 

施海（兴业期货高级分析师）：增加该品种价格走势的话语权；增加期货代理收入；有助于投资者把握期货价格走势。

 

TOPIC 5

 

中国期货行业经历过狂乱、低迷、整顿、规范、恢复之后，2003-2012迎来了十年的黄金发展期，而从2013年开始，以期货资产管理时代的到来为标志，期货行业又一个黄金十年刚刚开始。

 

主要表现在5个方面：

 

1、期货行业已步入资产管理快车道。

 

2、期货市场可分配的财富将大幅上升。

 

3、期货市场将进入万亿时代。

 

4、富豪排行榜将出现期货投资大师。

 

5、一部分社会核心权力向期货市场转移。

 

TOPIC 6

 

离职做期货是否合适？

 

期货是个令人着迷的事业，有些人想通过专职做期货过上好日子，这里列出了5个问题，测试一下自己是否适合于专职搞期货这个变幻莫测的职业。

 

1、你是否是一名成功的业余投资者？你需要先成为一名成功的业余期货投资者，然后再考虑转入专业的队伍。

 

2、当你在期货市场上连续出现亏损时（当而不是假如），你是否有足够的资金可以生活下去？连续亏损将不可避免发生—而且有可能很快。

 

3、你是否象专业期货人士一样在心理上应该具备的耐力？坦率地讲，多数人不具备。你的心理（不要说是口袋）能否承受得起长达6个月的亏损交易？

 

4、你的直系亲属是否支持你，即使是在一连串亏损的情况下？不管你相信与否，这是一个非常重要的问题。

 

5、你这方面，如果出现大幅亏损，你能否撑起家庭及其他方面的重要职责？你是否会沉湎不起，或者是踹小狗，当它正好经过的时候？

 

TOPIC 7

 

“二流”操盘手的前途有多大？

 

在个人投机时代，“一流”操盘手更吸引大家的眼球，在任何场合都接受别人的仰视，“二流”操盘手的光芒则被大大地掩盖。

 

但如今在资产管理时代，高收益的“一流”操盘手将面临受挫的可能。“二流”操盘手则完全有可能战胜“一流”操盘手。一是由于在资产管理时代，盈利的可持续性比高收益更重要。二是由于在资产管理时代，规模效应比盈利效应更重要。三是由于在资产管理时代，操盘手群体要比操盘手个体更具“战斗力”。四是在资产管理时代，资产管理服务的提供，需要的是团队，而研发和交易只是团队工作的一部分，团队还需要很多其他的部门和资源。

 

TOPIC 8

 

做期货，每天都是“赚的”。

 

做期货，赚赚亏亏都很正常，只要结果是赚的就是牛人了。如果我们用这样的心态做期货，则会更好一些，即“今天赚了，赚的是钱”、“今天亏了，赚的是经验”、“做期货，每天都是赚的”。交易了一天，如果是做日内短线的，身体已经很疲惫了，如果是做波段或中长线，精神也可能疲惫了，如果对交易过程和结果还保持着亢奋或紧张，那只会把自己搞得越来越累。如果今天赚钱了，就应该开心一点，不管赚多了还是赚少了，赚了就好嘛。如果今天亏钱了，也要开心一点，亏钱是花钱买经验，要想着钱已经花掉了，经验已经买到了，下次遇到类似的情况就能注意一点、少亏一点，下次再少亏一点。